编辑语：年7月9日证监会发布的《关于注册制下督促证券公司从事投行业务归位尽责的指导意见》规定，按照穿透式监管、全链条问责的要求，对项目人员、内控部门、公司管理层等全链条上的责任人员进行追责。证券同业合规风控群委会于7月12日成立了“新监管动态下合理构建投资银行类业务三道防线体系”项目组。现在财信合规部同仁对投资银行类业务内部控制三道防线进行了初步思考，以质控和内核为切入点，旨在促使内部控制部门分工合理、权责明确、相互制衡和有效监督，更好地履行勤勉尽责的义务。
强化投资银行类业务内部控制三道防线的思考——以质控、内核为切入点
（作者李赛男、刘莹，所在单位为财信证券合规管理部，宁文卓、黎婕、郭耀对本文亦有贡献。本文仅代表作者观点，与所在单位无关，不当之处，欢迎指正。）
年3月，中国证监会公布《证券公司投资银行类业务内部控制指引》（以下简称《内部控制指引》），并自年7月起施行。根据《内部控制指引》，投资银行类业务应建立三道内部控制防线，项目组、业务部门为内部控制的第一道防线，质量控制为第二道防线，内核、合规、风险管理等部门为第三道防线。该架构有助于引导证券公司对投资银行类业务实施全过程管控，督促各部门归位尽责，提高投资银行类业务内部控制效率。
经梳理《内部控制指引》对投资银行类业务内部控制三道防线（第三道防线主要